ارز Angle

معرفی جامع ارز دیجیتال انگل پروتکل (ANGLE): پروتکل استیبل‌کوین غیرمتمرکز

در دنیای پرشتاب و نوآورانه ارزهای دیجیتال و بلاکچین، ظهور استیبل‌کوین‌ها (Stablecoins) یکی از مهم‌ترین تحولات بوده است. استیبل‌کوین‌ها دارایی‌های دیجیتالی هستند که ارزش آن‌ها به یک دارایی پایدارتر مانند ارزهای فیات (دلار، یورو) یا کالاها (طلا) گره خورده است. در این میان، انگل پروتکل (Angle Protocol) با نماد ANGLE، به عنوان یک پروتکل استیبل‌کوین غیرمتمرکز و با وثیقه‌گذاری بیش از حد، رویکردی نوآورانه را برای ایجاد و مدیریت استیبل‌کوین‌های پایدار به ارمغان آورده است. این پروتکل با هدف ارائه استیبل‌کوین‌های باثبات و کارآمد که به ارزهای مختلف، از جمله یورو، متصل هستند، طراحی شده است. توکن ANGLE نیز به دارندگان خود حق مشارکت در رأی‌گیری‌های حاکمیتی در انگل دائو (Angle DAO) را می‌دهد.

انگل پروتکل (Angle Protocol) چیست؟ استیبل‌کوین‌های باثبات برای اقتصاد جهانی

انگل پروتکل (Angle Protocol) یک پروتکل دیفای (DeFi) کاملاً غیرمتمرکز و با وثیقه‌گذاری بیش از حد (over-collateralized) است که برای صدور استیبل‌کوین‌های باثبات طراحی شده است. هدف اصلی انگل پروتکل، ارائه استیبل‌کوین‌هایی است که به صورت کارآمد و با سرمایه بهینه، به دارایی‌های مختلف، از جمله ارزهای فیات اصلی مانند یورو، متصل باشند. اولین و برجسته‌ترین استیبل‌کوین صادر شده توسط این پروتکل، agEUR است که به ارزش یورو گره خورده است.

انگل پروتکل تلاش می‌کند تا با استفاده از مدل‌های نوآورانه وثیقه‌گذاری، پایداری استیبل‌کوین‌های خود را تضمین کند. این بدان معناست که برای هر واحد agEUR یا سایر استیبل‌کوین‌های صادر شده توسط پروتکل ANGLE، وثیقه‌ای با ارزش بیشتر از میزان استیبل‌کوین صادر شده، در خزانه پروتکل نگهداری می‌شود. این وثیقه‌گذاری بیش از حد، به عنوان یک لایه امنیتی عمل کرده و اطمینان حاصل می‌کند که حتی در صورت نوسانات شدید بازار، استیبل‌کوین‌ها پشتوانه کافی برای حفظ ارزش خود را دارند. توکن ANGLE نیز به عنوان توکن حاکمیتی این پروتکل عمل می‌کند و به دارندگان آن امکان می‌دهد تا در تصمیم‌گیری‌های کلیدی مربوط به آینده انگل پروتکل مشارکت داشته باشند.

روش کار انگل پروتکل (ANGLE): مکانیزم‌های وثیقه‌گذاری و پایداری

انگل پروتکل (Angle Protocol) از مکانیزم‌های پیچیده‌ای برای حفظ پایداری استیبل‌کوین‌های خود، به ویژه agEUR، استفاده می‌کند. این پروتکل چندین نوع بازیگر را در اکوسیستم خود گرد هم می‌آورد تا از عملکرد صحیح و پایداری استیبل‌کوین‌ها اطمینان حاصل شود:

1. Stable Seekers (جویندگان ثبات): این افراد کسانی هستند که به دنبال تبدیل توکن‌های وثیقه خود (مانند اتریوم یا سایر ارزهای دیجیتال) به یک دارایی باثبات مانند agEUR هستند. آن‌ها وثیقه‌های خود را به پروتکل واریز کرده و در ازای آن، استیبل‌کوین دریافت می‌کنند.

2. Hedging Agents (عوامل پوشش ریسک): این بازیگران به دنبال قراردادهای آتی دائمی (perpetual futures) هستند تا اهرم (leverage) وثیقه‌های خود را افزایش دهند. آن‌ها ریسک نوسانات قیمت وثیقه‌ها را از Stable Seekers به عهده می‌گیرند و در ازای آن پاداش دریافت می‌کنند. این مکانیزم به حفظ پایداری استیبل‌کوین کمک می‌کند.

3. Standard Liquidity Providers (تأمین‌کنندگان نقدینگی استاندارد): این افراد نقدینگی را به پروتکل ارائه می‌دهند و در ازای آن سود دریافت می‌کنند. آن‌ها توکن‌های SanToken را دریافت می‌کنند که نشان‌دهنده سهم آن‌ها در نقدینگی است.

برای هر استیبل‌کوین (مانند agEUR)، یک StableMaster (قرارداد هوشمند اصلی) مستقر می‌شود. برای هر StableMaster، وثیقه‌های پشتیبانی‌شده می‌توانند به صورت جداگانه اضافه شوند. این سیستم به گونه‌ای طراحی شده است که بازار صدور استیبل‌کوین‌ها همیشه وثیقه‌گذاری شده باشد. عوامل پوشش ریسک (Hedging Agents) وثیقه‌های آورده شده توسط جویندگان ثبات را در برابر کاهش قیمت پوشش می‌دهند. این مکانیزم‌های پیچیده، پایداری و امنیت انگل پروتکل را تضمین می‌کنند.

چه کسی انگل پروتکل (ANGLE) را ساخته و چرا؟ تیم و چشم‌انداز

انگل پروتکل (Angle Protocol) در سال 2021 توسط تیمی از توسعه‌دهندگان و متخصصان در حوزه دیفای (DeFi) و بلاکچین معرفی شد. اگرچه اطلاعات دقیق در مورد تک تک اعضای تیم اصلی ممکن است به صورت عمومی کمتر در دسترس باشد (که در پروژه‌های غیرمتمرکز رایج است)، اما پابل وایرات (Pablo Veyrat) به عنوان یکی از مشارکت‌کنندگان اصلی انگل پروتکل شناخته می‌شود. تیم پشت انگل پروتکل، خود را به عنوان سازندگان یک سیستم بسیار پیچیده معرفی می‌کنند که با همکاری شرکای امنیتی مانند ChainSecurity، به دنبال ایجاد یک پروتکل استیبل‌کوین امن و کارآمد هستند.

هدف از ساخت انگل پروتکل چیست؟ هدف اصلی انگل پروتکل، حل مشکل نوسانات در بازار ارزهای دیجیتال از طریق ارائه استیبل‌کوین‌های باثبات و قابل اعتماد است. این پروتکل به دنبال ایجاد یک سیستم مالی غیرمتمرکز است که به کاربران امکان می‌دهد بدون نگرانی از نوسانات شدید قیمت، دارایی‌های خود را در قالب استیبل‌کوین‌ها نگهداری کنند. انگل پروتکل به ویژه بر روی استیبل‌کوین‌های متصل به ارزهای فیات غیر از دلار آمریکا، مانند یورو (با agEUR)، تمرکز دارد تا نیازهای بازارهای جهانی را برآورده سازد. این پروژه همچنین قصد دارد یک اکوسیستم غیرمتمرکز و جامعه‌محور را از طریق انگل دائو (Angle DAO) ایجاد کند که در آن دارندگان توکن ANGLE در تصمیم‌گیری‌ها مشارکت فعال داشته باشند.

پروتکل و شبکه‌های انگل پروتکل (ANGLE): حضور چند زنجیره‌ای

انگل پروتکل (Angle Protocol) یک پروتکل دیفای (DeFi) است که بر روی شبکه اتریوم (Ethereum) راه‌اندازی شده است. این بدان معناست که توکن ANGLE و استیبل‌کوین‌های صادر شده توسط پروتکل، مانند agEUR، در ابتدا بر بستر اتریوم فعالیت می‌کنند. اتریوم به دلیل امنیت بالا، اکوسیستم گسترده قراردادهای هوشمند و جامعه توسعه‌دهنده بزرگ، انتخاب طبیعی برای بسیاری از پروژه‌های دیفای است.

با این حال، با توجه به هزینه‌های بالای گس (Gas) و مسائل مقیاس‌پذیری در شبکه اتریوم، بسیاری از پروتکل‌های دیفای رویکرد چند زنجیره‌ای (Multichain) را در پیش می‌گیرند. انگل پروتکل نیز به دنبال گسترش فعالیت‌های خود به سایر بلاکچین‌های سازگار با EVM (ماشین مجازی اتریوم) است تا دسترسی‌پذیری، کارایی و کارمزد تراکنش‌ها را بهبود بخشد. این استراتژی به انگل پروتکل امکان می‌دهد تا به کاربران بیشتری در اکوسیستم‌های مختلف بلاکچین خدمات ارائه دهد و پتانسیل رشد خود را افزایش دهد. توکن ANGLE و استیبل‌کوین‌های آن می‌توانند از طریق بریج‌ها (bridges) بین شبکه‌های مختلف جابجا شوند.

امنیت در انگل پروتکل (ANGLE): ممیزی‌ها و مکانیزم‌های محافظتی

امنیت در پروتکل‌های استیبل‌کوین و دیفای که دارایی‌های با ارزش را مدیریت می‌کنند، از اهمیت حیاتی برخوردار است. انگل پروتکل (Angle Protocol) به عنوان یک پروتکل با وثیقه‌گذاری بیش از حد، تلاش می‌کند تا از طریق مکانیزم‌های طراحی شده و ممیزی‌های امنیتی، امنیت دارایی‌های کاربران را تضمین کند.

جنبه‌های امنیتی انگل پروتکل شامل موارد زیر است:

• وثیقه‌گذاری بیش از حد: این مکانیزم اصلی‌ترین لایه امنیتی انگل پروتکل است. با نگهداری وثیقه‌ای با ارزش بیشتر از استیبل‌کوین‌های صادر شده، پروتکل در برابر نوسانات شدید قیمت و کاهش ارزش وثیقه محافظت می‌شود.

• ممیزی‌های امنیتی (Security Audits): انگل پروتکل با شرکت‌های امنیتی معتبر بلاکچین مانند ChainSecurity همکاری کرده و قراردادهای هوشمند خود را تحت ممیزی‌های دقیق قرار داده است. این ممیزی‌ها به شناسایی و رفع آسیب‌پذیری‌های احتمالی در کد کمک می‌کنند.

• مدیریت ریسک: پروتکل دارای پارامترهای متعددی است که توسط انگل دائو (Angle DAO) قابل تنظیم هستند تا سیستم کارمزدها و مشوق‌ها به درستی عمل کند و ریسک‌های سیستماتیک کاهش یابد.

• قابلیت ارتقا (Upgradability): اکثر قراردادهای هوشمند انگل پروتکل از طریق الگوی پروکسی (proxy pattern) قابل ارتقا هستند. این ویژگی به تیم و جامعه انگل دائو اجازه می‌دهد تا در صورت لزوم، باگ‌ها را رفع کرده یا ویژگی‌های جدیدی را بدون نیاز به مهاجرت کامل به یک قرارداد جدید، اضافه کنند.

با این حال، مانند هر پروژه دیفای دیگری، خطراتی مانند باگ‌های ناشناخته در قراردادهای هوشمند، حملات اوراکل (oracle attacks) و نوسانات شدید بازار که می‌تواند بر وثیقه‌ها تأثیر بگذارد، همیشه وجود دارد. کاربران باید همیشه از این ریسک‌ها آگاه باشند.

متمرکز یا غیرمتمرکز؟ ماهیت انگل پروتکل (ANGLE)

انگل پروتکل (Angle Protocol) یک پروتکل دیفای (DeFi) است که با هدف غیرمتمرکز بودن طراحی شده است. این پروتکل به صراحت خود را به عنوان یک پروتکل استیبل‌کوین غیرمتمرکز معرفی می‌کند. این بدان معناست که کنترل و مدیریت انگل پروتکل در نهایت در دست یک نهاد مرکزی نیست، بلکه توسط جامعه دارندگان توکن ANGLE از طریق یک سازمان خودگردان غیرمتمرکز (DAO) انجام می‌شود.

تمرکززدایی در انگل پروتکل به این صورت نمود پیدا می‌کند:

• انگل دائو (Angle DAO): توکن ANGLE، توکن حاکمیتی پروتکل است. دارندگان ANGLE می‌توانند در رأی‌گیری‌های مربوط به پارامترهای کلیدی پروتکل، مانند انواع وثیقه‌های پذیرفته شده، نرخ کارمزدها، و به‌روزرسانی‌های پروتکل، مشارکت داشته باشند. این مدل حاکمیتی، قدرت تصمیم‌گیری را از یک گروه کوچک به جامعه گسترده‌تر منتقل می‌کند.

• قراردادهای هوشمند شفاف: تمام عملیات پروتکل از طریق قراردادهای هوشمند بر روی بلاکچین انجام می‌شود که شفافیت را تضمین می‌کند و نیاز به اعتماد به یک واسطه مرکزی را از بین می‌برد.

• مقاومت در برابر سانسور: ماهیت غیرمتمرکز انگل پروتکل آن را در برابر سانسور یا توقف توسط نهادهای دولتی یا متمرکز مقاوم می‌سازد.

این سطح از تمرکززدایی، انگل پروتکل را به یک نمونه برجسته در فضای دیفای تبدیل می‌کند که به دنبال ایجاد یک سیستم مالی باز، شفاف و مقاوم در برابر سانسور است.

اهمیت انگل پروتکل (ANGLE) برای بازار ارزهای دیجیتال و دیفای

انگل پروتکل (Angle Protocol) با رویکرد نوآورانه خود در زمینه استیبل‌کوین‌ها، اهمیت فزاینده‌ای در بازار ارزهای دیجیتال و به ویژه در اکوسیستم دیفای (DeFi) پیدا کرده است.

اهمیت ANGLE برای بازار را می‌توان از چند جنبه بررسی کرد:

• استیبل‌کوین‌های غیردلاری: تمرکز انگل پروتکل بر صدور استیبل‌کوین‌های متصل به ارزهای فیات غیر از دلار آمریکا (مانند agEUR که به یورو متصل است)، یک نیاز مهم در بازار جهانی را برطرف می‌کند. این امر به کاربران اروپایی و سایر نقاط جهان امکان می‌دهد تا بدون نیاز به تبدیل به دلار، به استیبل‌کوین‌های بومی خود دسترسی داشته باشند.

• وثیقه‌گذاری بیش از حد و پایداری: مدل وثیقه‌گذاری بیش از حد، لایه امنیتی قوی‌تری را برای استیبل‌کوین‌ها فراهم می‌کند و اعتماد کاربران را به پایداری آن‌ها افزایش می‌دهد. این رویکرد، انگل پروتکل را از استیبل‌کوین‌های الگوریتمی که در گذشته با چالش‌هایی مواجه شده‌اند، متمایز می‌کند.

• حاکمیت غیرمتمرکز (DAO): وجود انگل دائو (Angle DAO) و توکن ANGLE به عنوان توکن حاکمیتی، مشارکت جامعه را در توسعه و مدیریت پروتکل تضمین می‌کند. این امر به افزایش شفافیت، نوآوری و پایداری بلندمدت پروژه کمک می‌کند.

• نقش در اکوسیستم دیفای: انگل پروتکل با ارائه استیبل‌کوین‌های باثبات، می‌تواند به عنوان یک بلوک ساختمانی اساسی برای سایر پروتکل‌های دیفای عمل کند و به رشد کلی این اکوسیستم کمک کند.

• کارایی سرمایه: پروتکل تلاش می‌کند تا با وجود وثیقه‌گذاری بیش از حد، به صورت کارآمدی از سرمایه استفاده کند، که این امر آن را برای تأمین‌کنندگان نقدینگی جذاب می‌سازد.

انگل پروتکل با هدف ایجاد یک زیرساخت مالی غیرمتمرکز برای استیبل‌کوین‌های جهانی، نقش مهمی در آینده دیفای ایفا خواهد کرد.

مزایا و معایب انگل پروتکل (ANGLE)

مانند هر پروژه ارز دیجیتال دیگری، انگل پروتکل (ANGLE) نیز دارای نقاط قوت و ضعف خاص خود است که سرمایه‌گذاران و کاربران باید از آن‌ها آگاه باشند:

مزایای Angle Protocol:

• استیبل‌کوین‌های غیردلاری: ارائه استیبل‌کوین‌هایی مانند agEUR که به یورو متصل هستند، نیاز بازار جهانی را برطرف می‌کند.

• وثیقه‌گذاری بیش از حد: این مدل امنیتی قوی، پایداری استیبل‌کوین‌ها را در برابر نوسانات بازار تضمین می‌کند.

• غیرمتمرکز و جامعه‌محور: حاکمیت از طریق انگل دائو (Angle DAO)، شفافیت و مشارکت جامعه را افزایش می‌دهد.

• کارایی سرمایه: پروتکل تلاش می‌کند تا با وجود وثیقه‌گذاری بیش از حد، از سرمایه به صورت بهینه استفاده کند.

• ممیزی‌های امنیتی: همکاری با شرکت‌های امنیتی معتبر و انجام ممیزی‌ها، به افزایش امنیت قراردادهای هوشمند کمک می‌کند.

• قابلیت ارتقا: امکان به‌روزرسانی قراردادهای هوشمند بدون نیاز به مهاجرت کامل.

معایب Angle Protocol:

• پیچیدگی پروتکل: مکانیزم‌های وثیقه‌گذاری و پوشش ریسک می‌توانند برای کاربران جدید پیچیده باشند.

• ریسک‌های قرارداد هوشمند: با وجود ممیزی‌ها، همیشه خطر وجود باگ‌های ناشناخته در قراردادهای هوشمند وجود دارد.

• وابستگی به وثیقه‌ها: پایداری استیبل‌کوین‌ها به سلامت و نقدینگی وثیقه‌های پشتیبان وابسته است.

• رقابت شدید: بازار استیبل‌کوین‌ها و دیفای بسیار رقابتی است و پروژه‌های زیادی در این فضا وجود دارند.

• نوسانات توکن حاکمیتی ANGLE: ارزش توکن ANGLE (به عنوان توکن حاکمیتی) می‌تواند تحت تأثیر نوسانات عمومی بازار ارزهای دیجیتال قرار گیرد.

• نیاز به جذب نقدینگی: موفقیت پروتکل به جذب و حفظ کافی Stable Seekers، Hedging Agents و Liquidity Providers بستگی دارد.

موارد استفاده از توکن ANGLE و استیبل‌کوین‌های آن

توکن ANGLE و استیبل‌کوین‌های صادر شده توسط انگل پروتکل، کاربردهای مهمی در اکوسیستم دیفای و فراتر از آن دارند:

• توکن حاکمیتی: اصلی‌ترین کاربرد توکن ANGLE، مشارکت در حاکمیت انگل دائو (Angle DAO) است. دارندگان ANGLE می‌توانند در رأی‌گیری‌ها و تصمیم‌گیری‌های کلیدی پروتکل شرکت کنند.

• استیبل‌کوین‌ها (مانند agEUR): استیبل‌کوین‌های انگل پروتکل برای حفظ ارزش دارایی‌ها در برابر نوسانات بازار ارزهای دیجیتال استفاده می‌شوند. کاربران می‌توانند agEUR را برای پرداخت‌ها، پس‌انداز یا استفاده در سایر پروتکل‌های دیفای به کار ببرند.

• تأمین نقدینگی: کاربران می‌توانند وثیقه‌های خود را به پروتکل ارائه دهند و در ازای آن استیبل‌کوین دریافت کنند یا به عنوان تأمین‌کننده نقدینگی عمل کرده و پاداش کسب کنند.

• پوشش ریسک: Hedging Agents از پروتکل برای پوشش ریسک نوسانات قیمت وثیقه‌ها استفاده می‌کنند.

• معامله و سرمایه‌گذاری: توکن ANGLE و استیبل‌کوین‌ها در صرافی‌های ارز دیجیتال قابل معامله هستند.

• توسعه دیفای: استیبل‌کوین‌های انگل پروتکل می‌توانند به عنوان بلوک‌های ساختمانی برای توسعه برنامه‌های دیفای جدید، مانند پلتفرم‌های وام‌دهی یا پروتکل‌های معاملاتی، استفاده شوند.

جمع‌بندی: آینده انگل پروتکل (ANGLE) در حوزه استیبل‌کوین‌های غیرمتمرکز

انگل پروتکل (Angle Protocol) با نماد ANGLE، به عنوان یک پروتکل استیبل‌کوین غیرمتمرکز و با وثیقه‌گذاری بیش از حد، نقش مهمی در تکامل فضای دیفای (DeFi) ایفا می‌کند. تمرکز آن بر ارائه استیبل‌کوین‌های باثبات و کارآمد، به ویژه آن‌هایی که به ارزهای فیات غیر از دلار آمریکا متصل هستند (مانند agEUR)، یک نیاز حیاتی در بازار جهانی ارزهای دیجیتال را برطرف می‌کند.

با وجود پیچیدگی‌های فنی و رقابت شدید در بازار، مدل امنیتی قوی، حاکمیت غیرمتمرکز از طریق انگل دائو (Angle DAO) و پتانسیل رشد چند زنجیره‌ای، انگل پروتکل را به پروژه‌ای جذاب تبدیل کرده است. آینده انگل پروتکل به توانایی آن در حفظ پایداری استیبل‌کوین‌های خود، جذب نقدینگی کافی و نوآوری مداوم در پاسخ به نیازهای در حال تغییر بازار ارزهای دیجیتال بستگی دارد. این پروتکل نه تنها یک ابزار مالی، بلکه تلاشی برای ایجاد یک سیستم مالی جهانی‌تر و غیرمتمرکز است.